早年该地生长桃树较多,故此得名桃树峪。
桃树峪村位于碾子峪镇西北,距离县城45公里,全村总面积2.3平方公里,有耕地438亩,林地800亩,辖3个自然村8个居民组,318户1016口人。桃树峪村与沙窝店村、观堂子村、榆树林村、岭西村、大屯村、艾峪口村、大板村、孤山子村、碾子峪村、榆树峪村相邻。