柳山湖北面有一小山，绿柳成荫，名曰柳山，湖以山得名，镇以湖得名。

原系一片荒湖，为三国时期周瑜水军的阅兵场，1966年建东方红农场，1983年置柳山湖乡，1987年建镇。位于市境西北部，距市府40公里，距三国战场赤壁2公里，面积32平方公里，人口1.1万。陆水河和蒲(圻)洪(湖)公路过境。辖柳山、团山、吴家门、易家堤、腊里山、宝塔山6个村委会。农业盛产水稻、棉花、油料、淡水鱼等。乡镇企业有建筑材料、粮油加工、食品佐料等行业。境内有色金属储量丰富，有条长达数公里、宽几十米的黄金矿藏带，还有银、铜、铁、锰、锑、钨等。.荣誉排行：

2020年7月，全国爱卫会命名柳山湖镇为2017-2019周期国家卫生乡镇（县城）。

2020年5月，柳山湖镇被确定为2020年农业产业强镇建设名单。

龙坑宝塔龙坑宝塔位于赤壁市柳山湖镇宝塔山村，年代为清代。2025年12月，被核定为第一批咸宁市文物保护单位。保护范围：以龙坑宝塔为中心，四周向外延伸10米。建设控制地带：以保护范围为界，四周向外延伸历史沿革：1966年，进行围垦。

1970年10月，并入赤壁公社。

1987年8月，成立柳山湖镇。